Barrick Gold, Rock Tech Lithium, Alerio Gold: 2022 Edelmetalle statt Lithium?

Alerio Gold: Gelingt 2022 der Aktie der Ausbruch?

Eine ganze Reihe wichtiger Meldungen werden im kommenden Jahr bei Alerio Gold erwartet. Der kanadische Goldexplorer ist auf Guyana in Südamerika aktiv. Dort besitzt das Unternehmen zwei Projekte. Das Management Team hat über 12 Jahre Bergbau Erfahrung in Südamerika und hat sich für das Jahr 2022 große Ziele gesteckt. Die Aktie notiert aktuell bei 0,25 CAD und damit im Vergleich zum Jahresanfang nahezu unverändert. Dabei ist das Tassawini Projekts recht weit fortgeschritten. Auf dem 1.381 Hektar großen Gebiet hat man bereits 34 Mio. CAD in die Projektentwicklung investiert und dabei 1.279 Bohrlöcher mit einer Gesamtlänge von 47.509m niedergebracht. Auch die Infrastruktur mit einem Camp sowie Zugängen über Luft- und Wasserwege ist inzwischen vorhanden. Sogar erste Goldvorkommen in Höhe von 437.000 Unzen wurden angezeigt. Abgeleitet kommen noch einmal 33.000 Unzen hinzu.

Im kommenden Jahr erwartet man eine Erhöhung der Ressourcen aufgrund des laufenden Explorationsprogramms. Außerdem soll eine Umweltverträglichkeitsbescheinigung erteilt werden und die Veröffentlichung einer vorläufigen Wirtschaftlichkeitsanalyse (PEA Studie) ist geplant. Harpy ist der Name des zweiten Projekts von Alerio Gold. Es befindet sich in der Guyana Shield genannten Region und soll über 110 Mio. Unzen Gold enthalten. In der Region wird bereits erfolgreich Gold abgebaut. In direkter Nachbarschaft befindet sich die Guyana Goldfields, die 2019 über 124.000 Unzen Gold produziert hat.

In 2022 können Anleger bei Alerio Gold also einen regen Newsflow erwarten. Sollte dieser halbwegs positiv sein, sind höhere Kurse drin. Denn die Marktkapitalisierung von Alerio Gold liegt derzeit bei rund 17,5 Mio. CAD. Wie erwähnt wurden bereits 34 Mio. CAD investiert und baut man nur die bisher beschriebenen Ressourcen ab, so würde bei angenommen 1.000 USD Kosten pro Unze und dem aktuellen Verkaufspreis von 1.800 USD über 340 Mio. USD Gewinn eingefahren.

Barrick Gold wird zur Cash-Maschine

Mit der Aktie von Barrick Gold hatten Anleger in 2021 wenig Freude. Das Branchenschwergewicht hat über 10% an Wert verloren. Eine Kurschance von rund 20% sehen die Analysten der Raiffeisen Bank International AG (RBI). Sie raten mit einem Kursziel von 28,80 CAD zum Kauf der Barrick-Aktie. Mit einem um Sondereffekte bereinigten Gewinn von 419 Mio. USD bzw. 0,24 USD je Aktie habe Barrick im dritten Quartal die Markterwartungen von im Schnitt USD 0,23 je Aktie leicht übertroffen. Der freie Cashflow sei sogar von minus 19 Mio. USD auf 481 Mio. USD ins Positive gedreht. In den ersten neun Monaten des Jahres summiere sich der freie Cashflow auf 1,2 Mrd. USD. Entsprechend könne die Dividende vollständig aus dem freien Cashflow bezahlt werden.

Bei höheren Fördermengen habe Barrick Gold die Kosten weiter gesenkt. Die All-inklusive Kosten lagen im dritten Quartal durchschnittlich bei 1.034 USD je Unze. Die Schulden, einst großes Thema bei Barrick Gold, seien inzwischen vernachlässigbar. Derzeit bewirtschafte Barrick sieben hocheffiziente Tier-1 Goldminen mit einer Produktionskapazität von mehr als 500.000 Unzen pro Jahr und geringen Kosten. Die Restnutzungsdauer liege über zehn Jahre.

Rock Tech Lithium: In Teslas Nachbarschaft

Rock Tech Lithium war eine der großen Überraschungen im Jahr 2021. Das Unternehmen will im brandenburgischen Guben Europas erste Produktionsanlage für Lithiumhydroxid bauen. Dafür befindet man sich in guter Nachbarschaft eines potentiellen Großabnehmers. Denn nur wenige Kilometer entfernt befindet sich Teslas neue Gigafabrik. Diese ist fertig und Elon Musk wartet ungeduldig auf die nachträgliche Baugenehmigung vom Amt, um schnellstmöglich mit der Produktion starten zu können.

Bei Rock Tech wird es bis zum Produktionsstart noch einige Jahre dauern. Der erste Konverter soll in 2024 den Betrieb aufnehmen und dann rund eine halbe Million Elektroautos mit Lithiumhydroxid versorgen. Dafür müssen in Guben zunächst rund 470 Mio. EUR investiert werden. Sobald diese Batterie-Fabrik steht, sollen bis 2029 vier weitere in Europa entstehen. Damit könnte Rock Tech dann etwa 30% des europäischen Marktes versorgen. Die Analysten der Hamburger montega Research empfehlen die Aktie mit einem Kursziel von 9,50 CAD. Derzeit notiert sie bei 6,80 CAD.

Die Goldminen-Aktien haben im laufenden Jahr deutlich mehr verloren als der Rohstoff selber. Unternehmen wie Barrick verdienen auf dem aktuellen Niveau sehr gut und Explorer wie Alerio sind weiter, als es die Kurse erwarten lassen. Dies bedeutete Upside-Potenzial für 2022. Lithium dürfte auch im kommenden Jahr die Börse elektrisieren und Unternehmen wie Rock Tech weiterhin im Fokus der Anleger bleiben.